O que observar antes de investir em um Fundo de Investimento

Fundos de Investimentos são uma ótima alternativa para diversificar sua carteira de investimento. Neste artigo vou explicar o que observar antes de investir em um Fundo de Investimento. 

Os Fundos de Investimentos funcionam como uma reunião de investidores que entregam a gestão do seu dinheiro para uma empresa qualificada, que irá investir esses recursos buscando obter o melhor retorno possível.

A gestora irá aplicar os recursos dos cotistas (nome dado a quem adquire cotas de um Fundo) respeitando a política do Fundo. Ela poderá aplicar em Títulos Públicos, CDBs, ações, dólar e até adquirir cotas de outros Fundos.

Mas há no mercado uma infinidade de Fundos de Investimento, cada um com suas estratégias, riscos, retornos, prazos para resgate taxas cobradas, por isso antes de investir você deve prestar atenção em alguns pontos importantes.

Antes de investir você deve conhecer seu perfil de investidor e depois definir quais os objetivos que você pretende realizar aplicando nos Fundos.

Conhecendo seu perfil de investidor você evita de aplicar em Fundos que irão te trazer preocupações ou sustos quando for analisar o rendimento do Fundo.

Definindo seus objetivos e o prazo para realiza-los, você saberá o montante necessário que terá que investir, investindo em Fundos com liquidez e riscos adequados para cada objetivo.

Para cada objetivo você consegue escolher um Fundo de Investimento diferente, para objetivos de curto prazo você pode investir em um Fundo DI, se for viajar para o exterior você pode investir em um Fundo Cambial, e para objetivos de longo prazo pode adquirir cotas de um Fundo de Ações.

Depois de conhecer seu perfil, seus objetivos e qual Fundo mais adequado para cada objetivo, você deve avaliar as caraterísticas do Fundo através do prospecto fornecido pela gestora do Fundo.

Nesse prospecto é possível avaliar em que produtos o gestor aplica os recursos do Fundo, qual a taxa de administração  cobrada, como é feita a cobrança do IR através do come cotas, o valor mínimo de investimento e permanência no Fundo, se a estratégia usada é passiva ou ativa, e é possível analisar a rentabilidade histórica do Fundo.

Cada Fundo cobra uma taxa de administração que é o preço pago por você para a gestora cuidar do seu dinheiro. Você deve avaliar se a taxa cobrada está de acordo com o trabalho que o gestor tem para aplicar os recursos do Fundo.

Se o Fundo tem uma gestão passiva, não faz sentido o gestor cobrar uma taxa muito alta só para seguir um índice. Mas se a gestão for ativa, compensa pagar uma taxa um pouco mais elevada, desde que o gestor consiga bons resultados com sua estratégia.

Na gestão ativa poderá ser cobrado também uma taxa de performance, que acontece quando o gestor consegue alcançar uma rentabilidade definida na política do Fundo, por exemplo, o gestor poderá cobrar a taxa de performance de 15% sobre o valor da rentabilidade que superar 110% do CDI.

Apesar que rentabilidade passada não garante rentabilidade futura, analisar o histórico do Fundo de Investimento é importante para você conseguir ver se a estratégia do gestor está dando certo, e se está de acordo com seu perfil de investidor.

Por último você deve avaliar a liquidez do Fundo, ou seja, qual o prazo para transformar suas cotas em dinheiro na sua conta. 

Conhecer a liquidez do Fundo é importante para conseguir conciliar o prazo de resgate do Fundo com a data de realização dos seus objetivos, evitando não conseguir resgatar seu dinheiro quando precisar.

Essas análises descritas acima são fundamentais para você conseguir escolher um Fundo de Investimento que irá te ajudar a realizar seus objetivos, por isso elas são fundamentais para evitar surpresas desagradáveis no futuro. 

André Lucas Ciola, economista e desenvolvedor do Blog Me Conte